中国面板厂商发展路径：IGZO优于AMOLED

    随着全球品牌手机大厂相继推出多款采用AMOLED显示面板的智能手机，AMOLED在中小尺寸领域的应用达到了前所未有的高度，而且此高度还不断在刷新。

    在2009年首季，全球AMOLED面板的销售金额首次超越PMOLED面板，此后AMOLED面板逐季的出货量和金额就屡创新高。如今，随着全球品牌手机大厂相继推出多款采用AMOLED显示面板的智能手机，AMOLED在中小尺寸领域的应用达到了前所未有的高度，而且此高度还不断在刷新。

    在此同时，全球面板龙头厂商包括Samsung、LG、Sony、Panasonic、友达、奇美等，策略都已明显倾向AMOLED，同时几乎停滞对TFT-LCD的再投入。为此，中国业者该如何因应？跟随国际大厂发展AMOLED？还是坚持已有液晶产业、坚持高世代策略？随着AMOLED在高阶中小尺寸市场的广泛应用，大尺寸化显然是接下来发展的必经之路，对于大尺寸化过程中的技术路径选择，再决定了中国厂商未来的市场竞争力，因此，选对路径显得尤为重要。

AMOLED与液晶两手都要抓

    中国面板厂商经过技术累积、市场洗礼，凭借自身努力，正逐步走出亏损泥沼，同时也显示中国液晶市场仍有获利空间，尤其对中国液晶面板厂商而言，因为贴近下游，也更了解当地市场的运转法则，因此，对于正朝向良性循环而去中国高世代面板厂，拓墣认为应当有别于外资对待，不能一概而论将发展重心立即转向AMOLED，毕竟中国的液晶市场仍处增长阶段。

    但是，作为新型显示技术的AMOLED，已在中小尺寸市场获得良好成绩，并逐步向大尺寸市场进军，外资厂商的布局与策略，中国厂商不能视若无睹，毕竟重蹈类似液晶电视取代CRT电视这样的覆辙，都不是政府和厂商所愿意看到的，所以，选择走液晶＋AMOLED的发展道路，对中国厂商而言，才是王道。

    在明了液晶＋AMOLED同时发展的策略之后，摆在中国面板厂商面前凸显的问题当属发展路径的选择。由于AMOLED工艺主要是在TFT背板上蒸镀有机发光材料，然后加电使其发光，因此，TFT背板对AMOLED的显示性能起十分关键作用。

    现阶段用于AMOLED的主流TFT背板主要有三类，分别为：传统的a-Si、近2年才被熟知的LTPS和对一般消费者还属陌生的IGZO。

TFT背板特性LTPS、IGZO各有千秋

    目前中小尺寸在智能手机屏幕市场上，搭配AMOLED以LTPS占绝对主导，主因在于传统非晶硅材料（a-Si）的电子迁移率只有0.5～0.7cm2/Vs，而低温多晶硅材料（LTPS）的电子迁移率可达50～100cm2/Vs，因此与传统的非晶硅薄膜晶体管液晶显示器（a-SiTFT-LCD）相较，LTPSTFT-LCD具有更高分辨率、反应速度快、亮度高（开口率高）等优点，且可将周边驱动电路同时制作在玻璃基板上，达到在玻璃上集成系统（SOG）之目的，对于高阶机型可以更节省空间、做到更轻薄。

    另外，从LTPS和a-Si对应的工艺要求考虑，前者更适用于对分辨率和电子移动速率要求更高的中小尺寸LCD面板和AMOLED面板；而后者则更适用于大尺寸的LCD面板和价格要求低廉的EPD面板。

    随着日韩台面板厂在IGZO技术的研发脚步愈来愈快，突破材料与薄膜制程等技术瓶颈后，业界开始达成共识，也许IGZO将成为下世代显示面板的基板技术，尤其是在LTPS难以攻克的大尺寸领域。

    IGZO（IndiumGalliumZincOxide）是铟镓锌氧化物的缩写，非晶IGZO材料是用于新一代薄膜晶体管技术中的沟道层材料，IGZO材料及技术专利主要由日本厂商拥有，IGZOTFT技术先在日本Sharp实现量产，而韩国Samsung和LG也有小量生产。

大尺寸领域IGZO较LTPS拥优势

    IGZO整体性能介于LTPS和a-Si之间，电子迁移率虽不及LTPS，但5～10cm2/Vs也足以驱动以电流驱动为主的AMOLED器件；7～8道的光罩也介于两者之间，简化制程提高良率的同时，也不至于降低太多性能。

    重要的是，其与传统a-Si之间的设备转换，一般来说改造原有a-Si产线，LTPS需要添加靶材设备，而IGZO需要改进锡成膜设备，两者追加投资金额在30～50％左右，LTPS略高，但这仅仅是低世代线的改造，如果换到高世代线，情况则将大大不同，IGZO仍可维持30～50％的追加投入，而LTPS的投入价格则无法估量，因为现阶段还难以有稳定可靠的高世代LTPS设备，这使IGZO在大尺寸领域比LTPS拥有先天优势。

    2012年全球LTPS的出货量是IGZO的6倍，LTPS产品主要搭载在高阶液晶或AMOLED显示屏的智能手机，不过此压倒性优势正悄然发生转变，从2013年季LG预售AMOLED电视开始，IGZO的需求也随之被打开。拓墣预估，自2013年起，全球IGZO的需求量将以平均每年超过100％的速度成长，并于2016年超越LTPS，占高阶TFT背板龙头宝座，其中AMOLED电视市场逐步成长是重要推手。

AMOLED电视2014是发展元年

    如果说，2013年LG预售AMOLED电视仅是对市场的一次试水，那么2014年将是AMOLED电视元年。拓墣预测SamsungLTPS＋RGB技术的AMOLED电视极可能在2014年初推出，届时两种不同技术AMOLED电视共推市场，将使当年出货量有一个质的提升。预料2014年全球AMOLED出货量可达200万台，市占率约接近1％，也就说每卖出100多台平板电视中，将有1台是AMOLED电视。

    对中国中国市场而言，由于受市场、消费理念、换机周期等因素影响，当地的AMOLED电视市场真正打开约落在2016年，较全球稍晚两年，这也符合中国和发达国家消费水平的差距。从某种程度上来讲，中国市场晚两年打开对当地业者其实是好事，一方面待技术成熟、价格下降，可以更符合中国市场价格敏感型的特点，另一方面也让中国厂商更多时间在大尺寸AMOLED领域进行布局。

    由于制程相对复杂，且需用到R、G、B三种发光材料，因此，预计初期LTPS＋RGB制程的AMOLED电视将比Oxide＋WOLED贵出25％左右，加上Oxide＋WOLED先推出，品牌形象深入人心，可能在消费者心目中形成AMOLED电视就是这样技术规格的一种先入为主概念，因此，中国厂商在IGZO和LTPS制程上如何选择，对其未来发展将产生十分巨大影响。

布局虽落后中国不会轻言放弃

    那么全球主要厂商在这个问题上是如何选择呢？除Samsung外，大多数整机厂或面板厂都押宝在IGZO阵营，包括LGD、友达、群创、京东方等。主要原因在于除了之前提到的高世代产线改造投资，LTPS远远大于IGZO，以及IGZO制程更接近a-Si，是LCD到AMOLED的良好过渡外，还包括LTPS自身技术及专利受到严密保护，后进者难以逾越，和相对WOLED，用到R、G、B三种发光材料使其制程和材料取得都相对不易。

    中国历来是电视机生产大国，目前承担全球50％以上电视机的生产任务，因此，无论从CRT到LCD，亦或是从LCD到AMOLED，中国厂商绝不会轻易放弃这块市场。

    从目前布局进度来看，中国厂商显然是落后了。中国厂商包括天马、彩虹、京东方、维信诺等都做了对LTPS的布局，着眼于高阶中小尺寸智能手机屏幕的供应，就厂商而言，这样的策略毫无问题，毕竟眼前盈利是一定要抓取的，但若放到整体，就会发现中国IGZO布局非常薄弱，仅有京东方在合肥和重庆各规划一条可能采用部分IGZO制程的产线，实际设备采购动作目前还看不到。

   拓墣认为，中国高世代面板产线宜以IGZO为发展路径。从长远来看，IGZO显然是合适的大尺寸AMOLEDTFT背板，同时还兼具与a-Si制程相似、设备改造费用较低等优点，因此，对价格较为敏感的中国市场，以及负债压力较重的中国业者而言，不失为一好的选择。